A Telefónica S.A. (que controla as empresas do Grupo Telefônica em 25 países) fechou hoje acordo com a Portugal Telecom para a aquisição dos 50% da holding Brasilcel (controladora da Vivo) detidos pela operadora portuguesa. Com esta aquisição, a Telefônica passará a ser a líder indiscutível do mercado de telecomunicações do Brasil, país-chave para o Grupo e onde a empresa opera desde 1998.
A entidade resultante da combinação da Telesp e Vivo, na qual a Telefônica utilizará a sua ampla experiência na integração de operações e captura de sinergias, será a maior operadora integrada do Brasil, tanto em número de clientes (cerca de 71 milhões em junho de 2010) quanto em receitas líquidas e EBITDA (R$ 32,1 bilhões e R$ 11,1 bilhões em 2009, respectivamente), assim como a mais eficiente (margem EBITDA de 35% em 2009).
O presidente mundial do Grupo Telefônica, César Alierta, afirmou: “Estamos muito satisfeitos por haver alcançado este acordo com a Portugal Telecom, que beneficia os acionistas de ambas as empresas. Trata-se de uma oportunidade única de criação de valor. A Vivo é líder do mercado de telefonia celular no Brasil, país em que a Telefônica mantém uma aposta decidida de futuro”.
Além disso, a nova empresa contará com importante potencial de crescimento em um mercado em expansão de 192 milhões de habitantes, e em uma sociedade com alto índice de consumo de tecnologia.
Impacto positivo
Esta aquisição terá um impacto positivo tanto nos resultados como na geração de caixa da Telefónica S.A., desde o primeiro ano.
A Telefónica efetuará o pagamento através do pagamento diferido de 40% do preço acordado. O preço finalmente acordado atinge 7,5 bilhões de euros e implica um valor atual de 7,3 bilhões de euros. Além disso, a oferta está fechada, de forma que já não há mais nenhum compromisso com relação às melhoras adicionais contempladas na última proposta — que obteve o voto favorável da maioria dos acionistas da PT na Assembléia Geral realizada em 30 de junho em Lisboa –, melhoras como o pagamento de dividendos não distribuídos pela Vivo, call de ações da PT e outras.
A Telefónica S.A. desembolsará 4,5 bilhões de euros no fechamento da operação, 1 bilhão em 31 de dezembro de 2010 e 2 bilhões, que completam o pagamento, em 31 de outubro de 2011.
A data de fechamento está prevista para um prazo máximo de 60 dias, período em que se acredita que ocorrerá a aprovação por parte das autoridades regulatórias brasileiras. Além disso, após a aquisição da participação acionária da PT na Brasilcel, a Telefónica S.A. apresentará uma oferta pública de aquisição sobre as ações ordinárias da Vivo que não são detidas pela Brasilcel e que representam aproximadamente 3,8% do capital social da Vivo, operação estimada em 800 milhões de euros.
O Grupo Telefônica alcança, assim, o objetivo estratégico de reforçar seu potencial de crescimento no Brasil, ao mesmo tempo em que mantém todos os compromissos assumidos com os seus acionistas. Para seus clientes, o objetivo do Grupo Telefônica é o de garantir a melhor qualidade, na mais completa oferta de produtos e serviços do mercado brasileiro.

julho 28, 2010
